Carry Trade Forex System

INVESTIMENTOS ALTERNATIVOS - ESTRATÉGIAS E SISTEMAS PARA INVESTIR DINHEIRO EM FOREX E OUTROS MERCADOS (Carry Trading e muito mais.) Forex Investments e mais idéias boas para investir - não apenas em idéias de Forex para multiplicar poupanças usando Forex e outros mercados a oportunidade de ganhar em qualquer lugar na Mundo autores sistema de hedge forex - negociação de moedas super ebook quotCarry Tradingquot publicado gratuitamente neste site os melhores sistemas para negociação Forex No site de quotCarry Tradingquot Você pode encontrar idéias interessantes para investimentos alternativos e muito mais. Incluímos também oferecer publicações interessantes e únicas (principalmente em inglês) relacionadas ao trabalho em casa, negociação no Forex ou outros investimentos alternativos. Raramente você os encontra no lado polonês, eo conhecimento contido neles é escrito por entusiastas para o investimento ea especulação, não professores. Todas as publicações estão cobertas pela política de reembolso de 60 dias. A troca de moeda no Forex é a sua abordagem de investimento para o sucesso na vida Se você quiser saber mais sobre Opções Binárias, por favor, verifique - gt O que são opções binárias Obtenha a imagem maior com esta visão compacta do comércio de divisas / Forex (Forex) Mercado em alpari. co. uk/en/forex-trading. html Por favor, visite BOOKSTORE Carry Trading. Você pode comprar PUBLICAÇÕES ÚNICAS DE OUTROS AUTORES. AVISO Estas são a edição eletrônica, que você não pode rever e avaliar. Em produtos comprados através de nossa livraria, os autores oferecem até 60 dias de garantia de devolução de dinheiro se os livros não atendem às suas expectativas. A experiência mostra que O principal motor das tendências cambiais é o diferencial da taxa de juro dos bancos centrais. Muitas estratégias financeiras tentam capitalizar esse conhecimento, mas a estratégia mais básica e difundida é o carry trade, veja uma descrição mais curta aqui. Neste artigo, dê uma olhada nos aspectos básicos desta estratégia e no final dar-lhe links para leitura adicional. O carry de um ativo é o retorno obtido segurando-o. Por exemplo, a manutenção de uma obrigação do Tesouro é o interesse recebido. O carry de uma barra de ouro realizada em um banco seguro é negativo, uma vez que o proprietário ganha nenhum retorno positivo, mas tem que pagar ao banco uma taxa em troca da segurança percebida do ativo. Notemos que carry não está relacionado à apreciação ou perda especulativa sobre o valor do ativo, mas é meramente o custo de oportunidade de possuir o ativo, positivo ou negativo. No caso de troca de moeda, o carry é o retorno de juros sobre a posição como rola para o dia seguinte. Ao cortar uma moeda com um baixo rendimento e pagar o retorno negativo negativo, mas insignificante, e comprar um com maior rendimento, o comerciante pretende fazer um lucro que é multiplicado por alavancagem. Os pares mais populares para carry trading são: NZD / JPY, USD / TRY, AUD / JPY, AUD / USD, EUR / JPY e BRL / USD. Existem outros pares, mais voláteis, menos líquidos que são oferecidos por vários corretores, mas o comerciante início pode, em primeiro lugar limitar suas atividades para os mais líquidos acima. Antes de avançar, devemos observar aqui que existem dois tipos de situações que levam um banco central a manter altas taxas de juros, e apenas um Constituem as condições ideais para o carry trade. Estas duas situações não são de fato independentes, mas para tornar as coisas mais simples para o comerciante de forex, vamos examiná-los como se fossem. Em suma, os bancos centrais aumentam as taxas em resposta ao risco de inflação e escassez de capital. No caso de escassez de capital, o banco central tem como objetivo impedir a fuga de capitais para fora do sistema financeiro de uma nação. E eleva a principal taxa de juros para atrair investidores e especuladores para depositar fundos nos bancos das nações. No caso da inflação, o banco central aumenta as taxas porque há muito dinheiro flutuando na economia. E ao aumentar as taxas de juros, visa aumentar o custo dos empréstimos, esvaziando a liquidez do sistema, contraindo a oferta monetária, abrandando a economia e reduzindo o risco de inflação. Destes dois cenários, o comerciante só deve estar interessado na inflação induzida onde a fuga de capitais não é um problema para o futuro previsível. Tentando transportar o comércio em um ambiente onde as taxas de juros estão subindo por causa da fuga de capitais e pânico é um empreendimento extremamente arriscado, e deve ser evitado, tanto quanto possível, a menos que o comerciante sabe o que ele está fazendo, é muito conhecedor sobre a situação financeira Do país, e está confortável com o risco que ele está tomando eo capital que ele aloca. Não só a fuga de capitais aumenta a freqüência ea duração da volatilidade, mas também tem a natureza de um circuito de retroalimentação, em que a situação se deteriora com grande velocidade e com pouca advertência. Utilizar alavancagem - mas ser cauteloso As transações dependem do princípio de que o diferencial de taxa de juros entre duas moedas pode ser amplificado pelo uso bem-sucedido da alavancagem e que durante períodos de baixa volatilidade os lucros amplificados podem ser compostos e reinvestidos para criar retornos maciços A longo prazo. Se você tem alguma experiência com a troca de moeda, você já está ciente de que o carry de uma conta de forex desalavancada é geralmente minúsculo, e não é possível obter retornos significativos a menos que você esteja disposto a esperar por um número de anos. Utilizando a alavancagem o comerciante do carry visa lucros mais rápidos, e justifica sua escolha na premissa que hes sempre em cima de seu breve com respeito à evolução do mercado, e não será travado no escuro quando há períodos de graves, mas geralmente temporários Choque e pânico. Uma vez que rendimentos mais elevados também atraem capital e fazem com que a moeda se valorize em relação aos seus concorrentes, os retornos não se limitam aos ganhos de juros aumentados por alavancagem que a conta acumulada acumula. O ganho permanente na renda do interesse permite realmente que a conta reaja às flutuações do preço da moeda melhor adicionando um interesse gerou a zona de amortecimento para absorvê-las. No entanto, nossas sugestões gerais sobre práticas sensatas são válidas em carry trading também: alavancagem superior a 10 não é realmente aconselhável, e nunca se deve arriscar mais do que seu capital de risco. Levar negociação e análise fundamental O comércio de carry é por vezes anunciado como um comércio baseado na análise fundamental em que taxas de juros mais altas indicam crescimento econômico mais saudável, enquanto fluxos de capital estáveis ​​refletem a força subjacente da moeda de maior rendimento. No entanto, em exame mais atento, não podemos estar muito convencidos por esse argumento. Sabemos que o carry trader terá longas moedas de alto rendimento, como a Lira Turca, ou o dólar australiano, e aquelas como o iene japonês, ou o Franco Suíço. O que observamos neste tipo de alocação de moeda Antes de mais, muitas das moedas de menor rendimento são moedas de reserva como resultado de seu maior avanço tecnológico e status como centros financeiros. Em segundo lugar, porque as nações aumentar as taxas de juros, em muitos casos, para atrair capital, eles são susceptíveis de sofrer maior volatilidade, por vezes confusão e crise. Em terceiro lugar, a maioria das moedas de alto rendimento são emitidas por mercados emergentes onde a instabilidade política é mais frequente do que entre as nações mais avançadas. Estas observações devem alertar-nos para o facto de que o carry trade às vezes envolve negociação contra os fundamentos do par de moedas. Comprar a moeda de uma nação com grandes déficits dificilmente pode ser dito ser uma prática segura e sólida, mas pode ser rentável se houver muitas pessoas envolvidas nela. Da mesma forma, o encurtamento de uma moeda apoiada em superávits saudáveis ​​não é seguro sob circunstâncias usuais, mas as políticas governamentais, o comportamento do mercado e as condições econômicas gerais podem, pelo menos temporariamente, reverter essa regra. O carry trader segue a tendência e, nesse sentido, este método está mais relacionado com a análise técnica do que com a fundamental. Não há nada errado com isso per se, mas é errado ter confiança falsa com base na associação enganosa entre altas taxas de juros e força econômica. Finalmente, devemos lembrar que o carry trade é uma aposta direcional. O profissional basicamente forma sua opinião, e age de acordo, sem dar muita atenção aos aspectos de hedging ou diversificação. Dado que, pelo menos durante a última década, os principais pares de carry trade como o USD / TRY, o NZD / JPY, o GBP / CHF ou o EUR / JPY reagiram de forma altamente correlacionada a choques fundamentais, Carry gerando pares não pode ser pensado para ter diversificado com êxito. É aconselhável que o comerciante manter sua alavancagem baixa, ou hedge através da adição de alguns negativos levar pares em sua carteira, o que ele encontra mais confortável. A moeda carry trade chegou ao estágio de bolha no período entre 2001-2008. Enquanto os protetores japoneses e asiáticos, os grandes fundos de hedge baseados em paraísos fiscais e outros investidores de todos os setores da vida participaram dessa lucrativa atividade, em um ponto a quantia de dinheiro investida foi estimada em US $ 1 trilhão. Hoje, o carry trade ainda está vivo e bem, mas em uma escala bem menor do que no passado, como resultado da conhecida crise econômica global de 2008. Alguns dos jogadores altamente alavancados, como os hedge funds agressivos foram aniquilados Durante o colapso do petróleo e as sucessivas ondas de desalavancagem que se seguiram, mas aqueles que foram rápidos em retirar dinheiro e perceber seus retornos de fato saíram com enormes lucros. E é claro que não devemos esquecer os enormes ganhos registados mesmo antes da crise financeira ter começado no Outono de 2007. O comércio de carry criou certamente milionários daqueles que eram prudentes nas suas escolhas e relativamente rápidos nas suas reacções. Princípios sólidos para o carry trader Aqui estão alguns princípios que o carry trader pode ter em mente: Siga todas as regras de dinheiro sadio e gerenciamento de risco. Carregar o comércio é apenas outro aspecto do comércio de moeda, e todas as regras do último são válidas aqui também. Carry trades são muito sensíveis a períodos de insegurança e confusão. Qualquer coisa que ameace a estabilidade eo crescimento do PIB é provável que seja prejudicial ao carry trade, mesmo que o relacionamento seja indescritível à primeira vista. O furacão Katrina causou muita interrupção até mesmo não-USD com base em carry trades, ea diferença entre estabilidade e instabilidade é muitas vezes apenas uma função de psicologia do comerciante. Faça sua pesquisa e compreender a economia da moeda que você comércio. Você está confortável com os déficits das nações, sua estratégia de desenvolvimento ou o nível de risco que ele representa para seu portfólio Gerencie sua alavancagem de acordo. Como desejamos minimizar o impacto das flutuações de curto prazo em nossa carteira, as posições com juros devem estar abertas por meses, no mínimo. O carry trader deve ter uma visão de longo prazo, a fim de evitar o impacto temporário da volatilidade na conta. Analisando a volatilidade histórica da moeda de alto rendimento, examinar a velocidade e o alcance habituais de suas reações a eventos econômicos importantes do passado pode ser muito útil na determinação do ponto de parada-perda do comércio. Por exemplo, durante o período de 2000-2007, a coroa norueguesa, apesar dos seus pontos fortes fundamentais, estava propensa a reagir em termos percentuais um pouco mais fortes aos choques de notícias e à volatilidade do mercado em comparação com o comportamento de outras moedas. Da mesma forma, a lira turca, embora estável a maior parte do tempo, pode ser extremamente volátil em reação aos problemas do setor bancário. O comerciante deve certificar-se de que ele está preparado para esses períodos, pelo menos em uma base mental. O comerciante deve estar ciente de desenvolvimentos de escala internacional. A saúde do carry trade, volatilidade e liquidez do mercado dependem fortemente da saúde da economia global e da fase do ciclo econômico. Os carry trades podem entrar em períodos longos e profundos de liquidação em resposta a choques globais, como no rescaldo da crise asiática de 1998, ou as turbulências de 2008. É, portanto, uma boa idéia estar atualizado com os desenvolvimentos fundamentais. Conclusão Em uma nota de conclusão, vamos lembrá-lo que o carry trade é uma estratégia comprovada de longo prazo que tem o potencial de criar retornos espetaculares para o paciente, comerciante apaixonado e diligente que não tem medo de perceber lucros ou tendo perdas quando os eventos, Apoiado por uma análise fundamental, ditar que ele faça isso. O carry trade é uma estratégia de tendência seguinte, e requer pouca sofisticação do comerciante, a fim de ser bem sucedido. Mas é muito importante ter uma idéia clara sobre o que você espera de sua conta de carry trade. Você está confiante sobre sua análise que você está pronto e capaz de montar temporária, mas choques graves em troca de ganho de longo prazo Ou você está segurando a posição durante a noite para realizar retornos de curto prazo e sair com lucros ou perdas rápidas Suas respostas a estas perguntas, Juntamente com sua análise do ambiente econômico global, deve orientar suas escolhas com relação a esta popular, comprovada e rentável tendência de seguir a estratégia. Declaração de Risco: Trading Foreign Exchange sobre margem carrega um alto nível de risco e pode não ser adequado para todos os investidores. Existe a possibilidade de você perder mais do que seu depósito inicial. O alto grau de alavancagem pode trabalhar contra você, bem como para você. A moeda corrente transporta o comércio O que é uma moeda transporta o comércio Uma moeda de carry trade é uma estratégia em que um investidor vende uma determinada moeda com uma taxa de juros relativamente baixa e usa os fundos para Comprar uma moeda diferente, gerando uma taxa de juros mais alta. Um comerciante usando esta estratégia tenta capturar a diferença entre as taxas, que muitas vezes pode ser substancial, dependendo da quantidade de alavancagem utilizada. Carregar o leitor. BREAKING DOWN Currency Carry Trade Como para a mecânica, um comerciante está a fazer um lucro da diferença nas taxas de juros dos dois países, desde que a taxa de câmbio entre as moedas não muda. Muitos comerciantes profissionais usam esse comércio porque os ganhos podem se tornar muito grande quando alavancagem é levado em consideração. Se o comerciante em nosso exemplo usa um fator de alavanca comum de 10: 1, ele pode ficar para fazer um lucro de 10 vezes a diferença de taxa de juros O grande risco em um carry trade é a incerteza das taxas de câmbio. Usando o exemplo acima, se o dólar dos EUA caísse em valor em relação ao iene japonês, o comerciante corre o risco de perder dinheiro. Além disso, essas transações são geralmente feitas com um monte de alavancagem, portanto, um pequeno movimento nas taxas de câmbio pode resultar em enormes perdas a menos que a posição é coberta adequadamente. Como um exemplo de uma moeda de carry trade, suponha que um comerciante percebe que as taxas no Japão são 0,5, enquanto nos Estados Unidos são 4. Isso significa que o comerciante espera lucrar 3,5, que é a diferença entre os dois Taxas. O primeiro passo é emprestar ienes e convertê-lo em dólares. O segundo passo é investir esses dólares em uma segurança pagando a taxa dos EUA. Suponha que a taxa de câmbio atual é de 115 ienes por dólar eo emprestador empresta 50 milhões de ienes. Uma vez convertido, o montante que ele teria é: Dólares americanos 50 milhões de ienes / 115 434.782,61 Depois de um ano investido na taxa dos EUA 4, o comerciante tem: Saldo final 434.782,61 x (1 4) 452.173,91 Agora, o comerciante deve os 50 milhões Iene mais 0,5 juros para um total de: Montante devido 50 milhões de iene (50 milhões de ienes x (0,50)) 50,25 milhões de iene Se a taxa de câmbio permanecer a mesma ao longo do ano e termina em 115, o montante devido em Dólar norte-americano: Montante devido 50,25 milhões de ienes / 115 436.956,52 O lucro do comerciante sobre a diferença entre o saldo final em dólares norte-americanos e o montante devido é: Lucro 452.173,91 - 436.956,52 15.217,39 Observe que esse lucro é exatamente o valor esperado: 15.217,39 / 434.782.62 3.5 Se a taxa de câmbio se move contra o iene, o comerciante lucraria mais. Se o iene ficar mais forte, o comerciante vai ganhar menos de 3,5 ou pode até mesmo experimentar uma perda.